Trading Strategie Olie

Michael Stokes Trading Strategie: Olie Aandeel teen Oil 29 Desember 2008 05:03 Hierdie strategie is geïnspireer deur die onlangse Kleremakery post Olie Aandeel geklop Olie waarin Kleremakery het die historiese verhouding tussen die prys van olie voorrade en die prys van olie self. B & rsquo; ve hieronder gereproduseer hul grafiek. Stygende waardes dui daarop dat olie voorraad pryse is sterk in vergelyking met olie, en val waardes wat olie voorraad pryse is swak in vergelyking met olie. In hierdie post, B & rsquo; demonstreer 'n strategie wat hierdie verhouding gebruik om die olie handelsektor. Klik om te vergroot B & rsquo; s nie seker wat indices Kleremakery gebruik in hul studie nie, maar bo die grafiek is soortgelyk in die gees. B & rsquo; ve gebruik die Amex Olie indeks 40; XOI41; om die olie sektor en die lokoprys van Wes-Texas ru om die prys van olie verteenwoordig verteenwoordig. ETF soos Energie Kies Spider (NYSEARCA: XLE) of Amerikaanse olie Fonds (NYSEARCA: USO) kon vervang word met basies dieselfde resultate. Die volgende grafiek toon strategie resultate van vroeë 1986 & ldquo; Trading & rdquo; XOI met behulp van die volgende reëls: gaan lank op vandag & rsquo; s naby as die 9-dag eksponensiële bewegende gemiddelde van die sektor olie teen olie verhouding val. Maak die posisie en beweeg na kontant as dit styg. Klik om te vergroot [Logaritmies-afgeskaal] Strategie resultate is in 'n groen, koop en hou in blou, en net vir 'n vergelyking & rsquo; s ontwil, die teenoorgestelde reëls handel in rooi. Dit is 'n baie eenvoudige bewys van die konsep sodat hierdie resultate is wrywinglose (dws nie verantwoordelik vir transaksiekoste of glip) en sluit nie die opbrengs op kontant, maar ter wille van die argument, kan hierdie resultate gewees min of meer gedupliseer behulp aged onderlinge fondse (die enigste dinge wat ek handel). En vir die aantal liefhebbers: Klik om te vergroot In 'n neutedop, is hierdie strategie koop olie voorrade wanneer hulle & rsquo; goedkoop vyf geword (in 'n intermediêre tyd) met betrekking tot olie self, en opwindende olie voorrade wanneer hulle & rsquo; n duur vyf geword. Die strategie hasn & rsquo; t besonder winsgewend vanjaar, maar het ten minste gekrap gelykbreek (in vergelyking met 'n 40% verlies vir die hande koop). Strategie lei JTD: Klik om te vergroot [Logaritmies-afgeskaal] Konseptueel, ek dink dat hierdie strategie maak perfekte sin. Ek dink ook dit het 'n baie ruimte vir verbetering, want ons & rsquo; re net kyk na olie voorrade in vergelyking met olie, en nie direk 'n poging om tyd die oliesektor self. B & rsquo; m gaan hierdie idee op my tekenbord hou en kyk of ek rsquo kan &; t bou af van hierdie waarneming. Soos altyd, threre sal meer wees om te volg op die onderwerp. [P. s. Op die oomblik is, is die EMO van die verhouding styg (bv olie voorrade is duur in vergelyking met die prys van olie) sodat die strategie is neutraal lomp op olie voorrade.] Geek Nota: Daar is twee algemeen aanvaarde maniere om 'n EMO bereken, wat effens verskillende resultate te produseer. Hier het ek & rsquo; ve gebruik die ((1 / Tydperk) * 2) metode. As jou kartering program maak gebruik van die (2 / (Tydperk + 1)) metode, net my tydperk verminder deur een. Byvoorbeeld, as ek & rsquo; ve gebruik 'n tydperk EMO 9, sou die alternatiewe EMO 'n 8 tydperk EMO wees. Readerx27; s Kommentaar: Olie Aandeel teen Oil Trading Strategie 5 Januarie 2009 08:44 Dit is 'n detail vertoning (woordspeling bedoel) op die strategie wat ek gedeel het verlede week dat die olie sektor verhandel met 'n verhouding van olie voorrade versus olie. As 'n opknappingskursus, die grafiek hieronder toon die (wrywinglose) resultate van die strategie in groen versus koop en hou in blou, en vir 'n vergelyking, die omgekeerde van die strategie in rooi, vanaf 1986. Klik om te vergroot [Logaritmies-afgeskaal] Die strategie het lank die sektor olie op vandag & rsquo; s (29 Desember) naby wanneer die 9-dag eksponensiële bewegende gemiddelde van die sektor olie teen olie-verhouding is val, wat aandui dat olievoorrade was besig om goedkoop (in 'n intermediêre tydperk) met betrekking tot olie self. Leser Russ Abbott van Los Angeles, Kalifornië gereageer met 'n baie slim opmerking. In 'n neutedop, Russ bevraagteken my oorvereenvoudiging dat olievoorrade was besig om goedkoop relatief tot olie. Was dit dat albei stygende maar olie voorrade het minder (dws olie voorste olie voorrade up) gestyg, of dat beide was val, maar olie voorrade het meer (dws olie voorrade voorste olie af) gedaal, of is die twee uiteenlopende (dws olie aandele op pad af, terwyl olie self op pad)? In die grafiek hieronder B & rsquo; ve tik die oorspronklike strategie in vier verskillende geure: wanneer die 9-dag eksponensiële bewegende gemiddelde olie voorrade is stygende (blou) of val (stippellyn blou), of van oliepryse is stygende (rooi) of val (gesaai rooi). Klik om te vergroot [Logaritmies-afgeskaal] Met die eerste oogopslag blyk dit dat die strategie was die mees doeltreffende wanneer óf olie voorrade of olie self is stygende (soliede lyne relatief tot stippellyne), maar dit ignoreer die feit dat een van daardie geure baie minder tyd kan spandeer in die mark. So, die volgende tabel kyk na die daaglikse opbrengs (net vir belê): Klik om te vergroot Wat kan ons aflei uit die grafiek en tabel hierbo? Die & ldquo; aantal dae & rdquo; kolom toon dat die meeste van die tyd die strategie is die koop van die oliesektor wanneer oliepryse is stygende, maar wat aanleiding hasn & rsquo; t nog gepaard gaan met die olie sektor (bv olie voorste olie voorrade up). In terme van suiwer daaglikse opbrengs, het die strategie mees doeltreffende toe oliepryse is val (maar olie voorrade is val selfs meer), maar in terme van wisselvalligheid aangepaste opbrengs, het die strategie meer effektief toe die oliesektor het styg (maar oliepryse is stygende selfs meer). Maar die belangrikste afhaal is dat al vier geure van die strategie effektief gewees het. My oorvereenvoudiging was (onbewustelik) die kol & ndash; ongeag of die olie sektor of olie het homself styg of daal, die feit dat die olie sektor goedkoop relatief geword om olie (in die intermediêre tydperk wat ons & rsquo; re op soek na hier), het positief vir olie voorrade was. Baie dankie aan Russ vir die slim opmerking. Daar is niks beter as 'n blogger as wanneer lesers direk betrokke te raak by vorentoe stoot hierdie kollektiewe bespreking. [Geek Nota: Daar is twee algemeen aanvaarde maniere om 'n EMO wat effens verskillende resultate te produseer bereken. Hier het ek & rsquo; ve gebruik die ((1 / Tydperk) * 2) metode. As jou kartering program maak gebruik van die (2 / (Tydperk + 1)) metode, net my tydperk verminder deur een. Byvoorbeeld, as ek & rsquo; ve gebruik 'n tydperk EMO 9, sou die alternatiewe EMO 'n 8 tydperk EMO wees. ] Trading Strategie Vir Olie Pryse 2013/04/23 Een van die mees interessante kommoditeite te handel is olie. Oliepryse word algemeen bespreek, en vlugtige genoeg om interessante geleenthede bied vir aktiewe handelaars en beleggers. Oliepryse is die ontwikkeling van 'n paar interessante formasies oor die afgelope jaar, wat die deur kan oopmaak vir 'n winsgewende handel strategie. Terselfdertyd is daar sekere gevare in die huidige vorming van oliepryse dat as 'n handelaar is nie versigtig, kan hulle nogal 'n bietjie van die geld kos. Wanneer daar na die eenjarige grafiek van oliepryse, soos verteenwoordig deur West Texas Intermediate Ru kontrak (WTI) verhandel op die Chicago Mercantile Exchange (CME), is dit baie duidelik aan die wye handel reeks daarop dat oliepryse sedert verlede gebly somer. Een van die gevare algemene handelaars by die oorweging van 'n posisie in ru, is altyd om te glo dat oliepryse terug na die bopunt van 'n handels-reeks sal beweeg. Let op die omkringde area in Oktober verlede jaar. Olie pryse gedaal het in September, het 'n konsolidasie gebied wat baie handelaars oorhaal, dat hy 'n lang glo dat oliepryse sal herstel, dan misluk en verkoop weer spoel uit baie handelaars. Ons kan op 'n soortgelyke punt, met 'n klein konsolidasie gebied nou gevorm. Wanneer daar na oliepryse, dit is altyd gevaarlik om bevooroordeeld wees óf lank of kort. Handel wat die mark gee jou. Op hierdie punt, die gevaar is indien oliepryse deur die onlangse laagtepunte val. Dit sal spoel enige korttermyn handelaars wat lank oliepryse is, wat veroorsaak dat 'n verdere daling. Die behoorlike strategie sou wees om óf wag vir 'n onderbreking van oliepryse tot nuwe onlangse laagtepunte, wat dan gebruik kan word as 'n kortsluiting beginpunt. Ons dink dit & rsquo; moontlik is dat 'n druk van oliepryse net onder die huidige konsolidasie gebied kon sien beduidende ophou om geaktiveer. Aan die ander kant, ons analise dui aan dat 'n bogemiddelde beginpunt gaan lank sou wees as die afwaartse helling weerstandvlak suksesvol binnegedring. Dit sou ook saamval met 'n skuif vir oliepryse bokant beide die 50-dag en 200-dae - bewegende gemiddeldes. Op daardie punt, sal die momentum vir oliepryse lomp draai, soos baie ander handelaars en hul rekenaarstelsels sou haal hierdie seine. Hierdie driejarige grafiek van oliepryse toon duidelik 'n vorming vernouing wig. Die gevaar van 'n handelaar probeer om 'n lang trek voor bevestiging is as die mark vir oliepryse van die hand gewys en binnegedring deur die opwaartse helling support lyn ondersteun word. A penetrasie onder of bo óf tendens lyn kan 'n beduidende druk vir oliepryse voorsien. As 'n handelaar het probeer om 'n lang trek en vang 'n klein skuif na die boonste grens van die huidige handel reeks, nog oliepryse het deur die ondersteuning lyn, kan die verlies beduidende met betrekking tot die potensiële wins wees. Op hierdie punt, die beste handel strategie vir oliepryse is om te wag vir 'n skuif na 'n meer aantreklike beginpunt reeks. Tans, oliepryse is in niemand se grond, bied geen aantreklike risiko om scenario beloon om óf die verlang of die kortbroek.